Кредит и его формы
платный характер.
Бесплатный кредит - существует в очень ограниченных размерах. Чаще
всего в современном хозяйстве он применяется при кредитовании сотрудников
банка, при личных (дружеских) формах кредита и др.
При товарном кредите (в форме векселей) отсрочка платежа также не
сопровождается взысканием процента. Вместе с тем, хотя прямо здесь плата за
кредит и не проявляет себя, однако косвенно процент входит в цену того
продукта, по которому была произведена отсрочка его оплаты.
В рамках платности за кредит применяется понятие дорогого дешевого
кредита.
Дорогой кредит - это понятие связано с взысканием процентной ставки,
размер которой выше его рыночного уровня. Как правило, такая ставка
установлена по кредитам, имеющим повышенный риск не возврата ссуды (из-за
низкого класса кредитоспособности заемщика, сомнительного обеспечения и
пр.). Другие кредиты (с повышенной процентной ставкой) применяются также
как своеобразная санкция за несвоевременный возврат ссуды, а также
нарушения, противоречащие кредитному договору с клиентом.
Чаще всего размер платности кредитор дифференцирует в зависимости от
срока кредита, качества обеспечения, платежеспособности заемщика. Платность
меняется с учетом экономического цикла - подъема, депрессии или
экономического кризиса.
Дорогой и дешевый кредиты - понятия относительные. Например, для
западной практики процентные ставки российских банков в условиях
экономического кризиса и инфляции середины 1990 г. могут показаться
космическими с позиции их размера. Однако с учетом месячного и годового
темпов инфляции они уже не станут такими, поскольку обесценение денег в
1996 - 1997 гг. достигало от 1 до 2 % ежемесячно.
В мировой банковской практике используются и другие критерии
классификации кредитов. В частности, кредиты могут делиться на ссуды,
выдаваемые в национальной и иностранной валюте, юридическим и физическим
лицам и др.
6. Проблемы развития кредитного рынка в Российской Федерации.
Кредитный рынок - это общее обозначение тех рынков, где существуют
предложение и спрос на различные платежные средства. Кредитные сделки
опосредуются, как правило, кредитными институтами (банками и др.), которые
берут взаймы и ссужают деньги, или движением различных долговых
обязательств, которые продаются и покупаются на рынке ценных бумаг.
Следовательно, кредитный рынок предоставляет средства для инвестиций в
распоряжение предприятий и именно на нем происходит перемещение денег из
тех секторов экономики, где имеется избыток, в те сектора, которые
испытывают в них недостаток. На кредитном рынке предприятия берут деньги в
долг для финансирования своих инвестиций; иногда предприятия дают деньги
взаймы, но, как правило, производственный сектор больше берет, чем дает.
Поэтому можно сказать, что одна из основных задач кредитного рынка -
направлять сбережения населения и свободные средства посредническим лицам
на инвестиции.
Выравнивание процентных ставок отраслевых и универсальных банков.
Видно из таблицы 1, в 2001 г. ставки универсальных банков
Таблица 1
Отношение средних процентных ставок универсальных и отраслевых
коммерческих банков
|Год, |Депозиты |МБК |Кредиты |Кредиты другим|
|квартал | | |государственны|организациям |
| | | |м предприятиям| |
|2001 I |( |( |( |( |
|II |1,59 |1,47 |1,41 |1,31 |
|III |1,23 |1,29 |1,27 |1,07 |
|IV |1,25 |1,49 |1,10 |1,06 |
|2002 I |1,18 |1,67 |1,22 |1,05 |
|II |1,12 |1,39 |1,22 |1,11 |
|III |1,12 |1,36 |1,20 |1,04 |
|IV |1.09 |1,25 |1,17 |1,02 |
|2003 I |1,04 |1,22 |1,20 |1,00 |
|II |0,97 |1,10 |1,11 |1,00 |
|III |1,02 |1,09 |1,02 |1.04 |
|IV |0,99 |0,89 |0,98 |0,98 |
почти в полтора раза превосходили аналогичные ставки отраслевых
банков. В течение 2002 года происходило их постепенное выравнивание и на
конец 2003 года ставки практически сравнялись. Очевидно, в дальнейшем
отпадет необходимость при анализе кредитного рынка делить банки на две
группы: универсальные и отраслевые.
Другая тенденция, достаточно ясно обозначившаяся в середине 2002 года,
состоит в сближении ставок кредитования государственных и коммерческих
организаций. Приведенные в таблице 2 показатели отношения средних
процентных ставок кредитов коммерческим организациям к кредитам
государственным предприятиям явно стремятся к единице, но все же в 2003
году ставки не сравнялись. В связи с этим целесообразно сохранить градацию
по разделению ставок при кредитовании государственных и коммерческих
структур, тем более что в настоящее время и, видимо, в ближайшем будущем
сохранится практика централизованного льготного финансирования
государственных предприятий.
Таблица 2
Отношение средних процентных ставок кредитов другим организациям к
кредитам государственным предприятиям
|Год |Iкв. |II кв. |III кв. |IV кв. |
|2001 |1,32 |1,44 |1,22 |1,23 |
|2002 |1,31 |1.27 |1,13 |1.09 |
|2003 |1,08 |1,11 |1,05 |1,06 |
Как известно, одним из основных источников пополнения коммерческими
банками своего оборотного капитала являются депозиты и межбанковский
кредит. Банкам более удобно, в том числе и по чисто техническим причинам,
привлекать деньги, используя межбанковский кредит, поэтому в первые годы
становления коммерческих банков кредитные ставки по МБК почти в полтора
раза превышали ставки по привлечению депозитов. Однако рынок межбанковского
капитала ограничен и, причем в значительной степени как раз объемом
привлеченных депозитов. Вследствие этого новые и уже функционирующие банки
все в большем объеме стремятся привлекать депозиты. По этой и ряду других
причин в течение 2002-2003 гг. происходило сближение процентных ставок по
привлекаемым депозитам и межбанковскому кредиту (см. таблицу 3).
Маловероятно, что в ближайшее время эти ставки выравнятся, поскольку на них
значительно влияет не только потребность банков в пополнении своего
оборотного капитала, но и другие — в некоторых случаях разные для этих
ставок факторы, а в некоторых случаях одинаковые, по имеющие разную степень
влияния на эти ставки. Кроме того, при сравнении значений указанных ставок
нужно учитывать скорость их реагирования на изменяющуюся экономическую и
политическую ситуацию. В этом смысле наиболее динамичными являются ставки
МБК, в том числе и по той причине, что в их оперативном изменении всегда
заинтересована определённая часть коммерческих банков.
Таблица 3
Отношение средних процентных ставок МБК к средней ставке по депозитам
|Год |I кв. |II кв. |III кв. |IV кв. |
|2001 |1,66 |1,39 |1,50 |1,44 |
|2002 |1,53 |1,33 |1,28 |1,21 |
|2003 |1,16 |0,99 |0,98 |1,28 |
Переход от командно-административной экономики к рыночной обусловил
необходимость создания в Российской Федерации рынка ссудных капиталов для
обслуживания потребностей хозяйства. Однако подлинное развитие рынка
ссудных капиталов возможно лишь при наличии рынков:
. средств производства;
. предметов потребления;
. рабочей силы;
. недвижимости;
. земли.
Все эти рынки нуждаются в денежных средствах, которые должен
предоставить им рынок ссудных капиталов. Это основной принцип формирования
рынка ссудных капиталов.
Как известно, в рамках командно-административной экономики действовал
независимый ссудный фонд, слагаемый из кредитных ресурсов трех банков,
доходов государственных страховых учреждений (Госстрах и Ингосстрах),
системы сберегательных касс, который по существу заменял рынок ссудных
капиталов. Переход к построению рыночной экономики в начале 90-х годов
вызвал необходимость формирования рынка ссудных капиталов в соответствии с
западной моделью, предусматривающей два основных яруса.
При переходе от ссудного фонда к формированию рынка ссудных капиталов
имелись отдельные элементы последнего: кредитная система (хотя в довольно
усеченном виде представленная банковской сферой), государственные страховые
учреждения, а также рынок ценных бумаг в виде ограниченного выпуска
выигрышных государственных займов.
Создание кооперативов, развитие индивидуальной трудовой деятельности,
придание экономической и финансовой самостоятельности предприятиям в конце
80-х годов реально поставили вопрос о переходе от ссудного фонда к рынку
ссудных капиталов. В дальнейшем условия для формирования рынка капиталов
стали более благоприятными: в 1988—1989 гг. начался активный процесс
со
| | скачать работу |
Кредит и его формы |