Понятие, состав, классификация и оценка вложений во внеоборотные активы
и инвестициями во
внеоборотные активы, приобретаемыми не для использования в текущей
деятельности хозяйствующего субъекта, а на другие цели. Указанный вывод
подтверждается также комментариями О. В. Соловьевой, которая отмечает, что
к долгосрочным инвестициям в международной теории и
практике бухгалтерского учета относятся следующие их виды: 1) инвестиции в
ценные бумаги; 2) инвестиции в материальные внеоборотные активы, которые не
используются в хозяйственной деятельности, а предназначены для перепродажи,
будущего использования или держатся с целью будущего увеличения их
стоимости; 3) инвестиции в дочерние компании, филиалы, совместные
предприятия и другие, если данные об их деятельности не входят в
консолидированную отчетность; 4) инвестиции, отвлеченные в
специальные фонды, или денежные средства, законсервированные для будущего
целевого использования (например, фонд для погашения обязательств, фонд для
выкупа акций, пенсионный фонд).
Помимо этого О. В. Соловьева причисляет к инвестициям в различного
рода фонды средства, зарезервированные для покупки основных средств [48,
22].
Комментируя приведенное высказывание, заметим, что образование любых
фондов, в том числе и для приобретения основных средств, не свидетельствует
о формировании активов, а является хозяйственной операцией, в результате
которой изменения происходят только внутри пассива баланса. Но поскольку в
соответствии с определением инвестиций, приведенным в п. 4 МСФО 25,
инвестиции – это актив, то можно сделать вывод о неправомерности включения
средств, отвлеченных в специальные фонды в инвестиции.
Приведенный анализ содержания МСФО 25 «Учет инвестиций» показал, что
данный стандарт не способствует разрешению проблемы учета инвестиций в
основные средства, приобретаемые с целью их дальнейшего использования
внутри инвестирующей компании. В связи с этим обратимся к содержанию МСФО
11 «Договоры подряда»: в нем также не обозначены подходы к принципиальным
разграничениям в организации учета капитальных вложений подрядным способом,
как у застройщика (заказчика), так и у исполнителей строительно-монтажных
работ по договору. Однако в соответствии с п. 1 МСФО 11 должен применяться
для учета договоров подряда в финансовой отчетности подрядчиков, а не
инвесторов (заказчиков). Иными словами, под работами, произведенными по
договорам подряда, в стандарте понимается,
прежде всего, основная деятельность строительных, ремонтных, архитектурных,
проектных и других организаций, а никак не капитальные инвестиции. Если же
строительные работы приобретают характер капитальных вложений подрядчика,
то только в тех ситуациях, когда он выполняет их для собственных нужд
хозяйственным способом или выступает в роли заказчика по отношению к
сторонним специализированным компаниям (другим подрядчикам). Но в данном
случае, во-первых, речь идет уже не об основной (текущей), а об
инвестиционной деятельности подрядной организации, а, во-вторых, затраты по
произведенным работам в соответствии с требованием МСФО 11 должны будут
отражены в отчетности стороннего подрядчика, но никак не инвестирующего
заказчика. Приведенные доводы свидетельствуют о нецелесообразности
применения положений МСФО 11 «Договоры подряда» к организации учета
капитальных вложений хозяйствующих субъектов.
Практический интерес вызывает порядок раскрытия в отчетности
информации об осуществляемых инвестициях. В соответствии с МСФО 25 «Учет
инвестиций» к капитальным вложениям хозяйствующего субъекта может быть
применим только подпункт 50 е), предполагающий целесообразность
представления подробностей о любой отдельной инвестиции, являющейся
значительной частью активов отчитывающейся компании. В то же время, пункты
66-67 МСФО 16 «Основные средства», предписывающие характер информации,
подлежащей раскрытию в отношении каждого вида основных средств,
предполагают необходимость отражения в отчетности стоимости поступивших
объектов, затрат на строительство и обязательств по приобретению основных
средств. Соответственно первый вид операций означает списание законченных
капитальных вложений и ввод в эксплуатацию готовых объектов; второй и
третий – незавершенное строительство и незаконченное приобретение объектов
основных средств, то есть величину капитальных вложений на отчетную дату.
Следовательно, согласно международной теории и практике учета,
капитальные вложения как
инвестиции в основной капитал надлежит отражать в составе основных средств,
но никак не инвестиций хозяйствующего субъекта.
Сделанный вывод косвенно подтверждается рядом положений МСФО 1
«Представление финансовой отчетности». Так, в п. 66 указанного стандарта
приведен состав линейных статей баланса, в числе которых есть статья
«Основные средства», а инвестиционные активы предлагается отражать по
статьям «Финансовые активы» и «Инвестиции, учтенные по методу участия».
Очевидно, что при такой структуре баланса капитальные вложения наиболее
логично учитывать в составе основных средств хозяйствующего субъекта. В то
же время, согласно п. 97 и п. 99 МСФО 1, величина незавершенного
строительства и незаконченного приобретения отдельных объектов основных
средств представляет собой конкретный вопрос учетной политики, имеющий
существенное значение для правильного понимания финансовой отчетности и,
следовательно, должна быть выделена в отдельный подкласс (подстатью).
Данное положение не противоречит пунктам 72-73 МСФО 1 и соответствует
нынешней структуре отечественного бухгалтерского баланса. Но при этом
незавершенным остается вопрос об отражении в отчетности инвестиционной
собственности. Следует ли ее показывать по тому же подклассу статьи
«Основные средства», что и капитальные вложения, или использовать для этой
цели отдельную подстатью – в Международных стандартах об этом ничего не
говорится.
Таким образом, анализ содержания ряда Международных стандартов
финансовой отчетности указывает на серьезную непроработанность в них
вопросов, посвященных организации учета и порядку отражения в отчетности
капитальных вложений хозяйствующих субъектов. МСФО, во-первых, нередко
противоречат друг другу, а во-вторых, - в них порою не соблюдается
фундаментальный принцип необходимости организации учета объекта в
соответствии с его экономической природой, сущностью и содержанием: в
частности, незавершенные капитальные вложения как инвестиции в основой
капитал предлагается отражать в учете и отчетности как основные
средства, а
не инвестиции. Отмеченные обстоятельства, таким образом, подтверждают
актуальность исследуемой проблемы, касающиеся целесообразности учета
капитальных вложений не по затратному, а по инвестиционному принципу, так
как она остается неразработанной не только в отечественной, но и в
международной теории и практике бухгалтерского учета.
Заключение
Итак, вложения во внеоборотные активы на сегодняшний день являются
особо важной категорией. Они включают в себя: вложения в нефинансовые
активы и долгосрочные финансовые вложения.
Вложения в нефинансовые активы являются довольно обширным понятием и
включают: инвестиции в основные средства, нематериальные активы,
приобретение новых объектов природопользования, формирование стада
продуктивного и рабочего скота, приобретение земельных участков.
Основным способом поступления внеоборотных активов в организацию
источники вложения - приобретение, создание активов, либо расширение,
реконструкция, техническое перевооружение.
Немаловажным условием инвестиционных проектов является наличие
источников средств для их осуществления. И основным источником на
сегодняшний день является прибыль, оставшаяся в распоряжении организации.
Что касается амортизации, то она больше не является основным источником
финансирования вложений во внеоборотные активы. В рыночных условиях суммы
амортизационных отчислений представляют собой в первую очередь источник
самофинансирования хозяйственных субъектов и постановка вопроса о
государственном контроле за целевым использованием амортизации является
неправомерным.
В условиях становления рыночных отношений весьма актуальное значение
приобретает оценка объектов учета. Поэтому при осуществлении вложений во
внеоборотные активы необходимо осуществлять их экономическую и
бухгалтерскую оценку.
Основу экономического подхода составляют денежные потоки, характеризующие
процессы инвестирования и получения доходов. На сегодняшний день методов
экономической оценки разработано достаточно много. Но ключевым оценочным
показателем является чистый дисконтированный доход, который, несмотря на
некоторые недостатки дате наиболее точные и обоснованные результаты. Также
необходимо заметить, что на его основе рассчитываются и некоторые другие
показатели: внутренняя норма доходности и аннуитет.
Что касается бухгалтерского подхода к оценке инвестиций, то ее составляют
такие понятия как доходность и ликвидность. При принятии к бухгалтерскому
учету внеоборотного актива имеет место его первоначальная стоимость,
которая представляет собой сумму денежных средств или их эквивалентов
уплачен
| |  скачать работу |
Понятие, состав, классификация и оценка вложений во внеоборотные активы |
