Залог как форма обеспечения возвратности кредита
об ипотеке[13].
Эффективность залога как способа исполнения обязательства зависит от
финансового состояния заемщика и качества заложенного имущества. Критерии
качества заложенного имущества определяются длительностью его хранения и
ликвидностью. Поскольку спрос на товары, ценные бумаги и другое имущество
может изменяться, нужно правильно оценить стоимость обеспечения. При этом
важна не предположительная рыночная стоимость на данный момент, а его
стоимость в будущем. Поэтому обычно стоимость заложенных ценностей выше
суммы выдаваемого кредита, что создает банку дополнительную гарантию
возврата кредита на случай возникновения непредвиденных обстоятельств.
Несмотря на все свои преимущества, залог имеет и существенные
недостатки.
1. Он не дает кредитору в большинстве случаев уверенности в быстром и
полном удовлетворении своих требований, поскольку обращение взыскания на
предмет залога осуществляется чаще всего по решению суда. Затем следует
процедура реализации, что требует значительных средств и времени.
2. Поскольку неплательщиками кредитов обычно выступают организации,
зарегистрированные в качестве недоимщиков по платежам в бюджет и
внебюджетные фонды, при недостаточности денежных средств на их текущих и
расчетных счетах удовлетворение предъявленных к должнику требований
осуществляется в очередности, определяемой ГК[14].
3. Нередко одно и то же имущество передается в залог неоднократно и
каждый последующий кредитор-залогодержатель не знает о том, что его
обязательство обеспечивается залогом имущества, уже ранее заложенного
договором о залоге, что отрицательно сказывается на погашении долга банком
(перед последующими залогодержателями).
4. Зачастую предметом залога являются неликвидные товары в обороте,
которые с изменением конъюнктуры рынка не всегда продаются либо продаются с
убытком организациями-должниками, что приводит к несвоевременному возврату
кредита или вовсе к его непогашению.
Поэтому банки могли бы в интересах безопасности заключать договоры на
приобретение прав собственности имущества с обратным его выкупом должником
(договор РЕПО); на передачу банку титула собственности на объект залога
путем депонирования титульных документов клиентом в банке.
2.3. Оценка кредитоспособности и платежеспособности заемщика
Перед принятием решения о выдаче кредита банк должен оценить
платежеспособность, кредитоспособность и финансовую устойчивость заемщика.
При этом отметим, что существуют различия в определении понятий
«платежеспособность» и «кредитоспособность».
Платежеспособность предприятия (банка) – это его возможность и
способность своевременно погасить все виды обязательств и задолженности, в
то же время кредитоспособность характеризуется лишь возможностью
предприятия погасить кредитную задолженность. Вместе с тем характеристика
кредитоспособности должна быть несколько иной по сравнению с
платежеспособностью, поскольку погашение ссуд возможно за счет выручки от
реализации имущества, принятого банком в залог по ссуде или благодаря
использованию (другого банка или предприятия) своевременного возврата
средств или даже за счет страхования погашения ссуды.
Оценка кредитоспособности предполагает прежде всего использование
показателей, характеризующих деятельность заемщика с точки зрения
возможности погашения ссудной задолженности. При всей своей важности такие
показатели имеют в некотором смысле ограниченное значение. Во-первых, это
обусловлено тем, что многие показатели, в том числе характеризующие
финансовое положение, наличие капитала и другие, обращены в прошлое,
поскольку они рассчитываются по данным за истекший период, а прогноз
кредитоспособности на перспективу дает оценку возможности погашения ссуд в
будущем. Во-вторых, обычно такие показатели рассчитываются на основании
данных об остатках («запас») на отчетные даты, а не на основе данных об
оборотах («поток») за определенный период, хотя данные об оборотах полнее
характеризуют возможности погашения ссуд.
При анализе кредитоспособности используются различные источники
информации:
а) материалы, полученные непосредственно от клиента;
б) материалы о клиенте, имеющиеся в архиве банка;
в) сведения, сообщенные теми, кто имел деловые контакты с клиентом
(его поставщиками, кредиторами, покупателями его продукции, банками и
т.д.);
г) отчеты и другие материалы частных и государственных учреждений и
агентств (отчеты о кредитоспособности, справочники по инвестициям и т.д.).
Получая информацию об изучении банком материалов и сведений,
полученных непосредственно от клиентов, эксперты кредитного отдела
обращаются к архивам своего банка. Если клиент уже получил ранее кредит в
банке, то в архиве имеются сведения о задержках в погашении долга и других
нарушениях.
Банк может установить контакт с другими кредитными организациями,
чтобы использовать их опыт работы с данным заемщиком и выяснить ряд
конкретных вопросов. Какие суммы занимал клиент в предыдущие периоды, и
своевременно ли погашались ранее выданные ему кредиты? Были ли достаточно
высокими остатки на банковских счетах клиента? Объявлялся ли когда-либо
клиент банкротом? Все эти сведения могут быть получены в различных
кредитных организациях и дополнены сведениями, которые банк может запросить
в местном или региональных кредитно-информационных бюро, действующих во
многих зарубежных странах.
Кредитно-информационное бюро – это фирма, собирающая информацию о
заемщиках и о том, как они раньше погашали свои долги (то есть их кредитные
истории).
Только в США действуют около трех тысяч кредитно-информационных бюро,
располагающих кредитными историями большинства физических и многих
юридических лиц, которые когда-либо обращались за ссудой.
При оценке кредитных заявок сотрудникам кредитных отделов предстоит
проанализировать не только все вопросы, связанные с конкретным заемщиком,
но и экономическую ситуацию, сложившуюся в регионе и отрасли, в которой он
действует. Заявки заемщиков относительно кредитов, связанных с
международными торгово-экономическими и финансовыми операциями,
рассматриваются с учетом конъюнктуры мировых валютных рынков.
Существует множество различных методик анализа финансового положения
клиента и его надежности с точки зрения своевременности погашения долга
банку. В практике банков США применяются «Правила шести Си», в которых
критерии отбора клиентов обозначены словами, начинающимися буквами «Си»
(Таблица 2.3.1).
Таблица 2.3.1.
Шесть основных принципов кредитования (правила шести «Си»).
|Характер |Способность|Денежные |Обеспечение|Условия |Контроль |
|(Character)| |средства | |(Conditions|(Control) |
| |(Capacity) |(Cash) |(Collateral|) | |
| | | |) | | |
|Кредитная |Подлинность|Прибыль, |Право |Положение |Соответству|
|история |клиента и |дивиденды и|собственнос|клиента в |ющие законы|
|клиента |гарантов |объемы |ти на |отрасли и |в |
|Опыт других|Копия |продаж в |активы, их |ожидаемая |банковской |
|кредиторов,|устава, |прошлом |срок службы|доля на |деятельност|
|связанных с|решений и |Достаточнос| |рынке |и и правила|
|данным |других |ть |Вероятность|Сопоставлен|относительн|
|клиентом |документов |планируемог|морального |ие |о характера|
|Цель |о |о потолка |старения |результатов|и качества |
|кредита, |юридическом|наличности |активов |деятельност|кредитов |
|опыт |статусе |и наличие |Их |и клиента с|Соответству|
|клиента в |заемщика |ликвидных |остаточная |результатам|ющая |
|составлении|Описание |резервов |стоимость |и других |документаци|
|прогнозов |историй |Сроки |Степень |фирм данной|я для |
|Кредитный |юридическог|погашения |специализац|отрасли |контролеров|
|рейтинг, |о статуса |дебиторской|ии по |Конкурентос| |
|наличие |владельца; |и |активам |пособность |Подписанные|
|лиц, |осуществляе|кредиторско|Право |продукции, |документы о|
|ставящих |мые |й |ареста, |чувствитель|признании |
|вторую |операции, |задолженнос|долги и |ность |долга и |
|подпись, |продукция, |ти, |ограничение|клиента и |правильно |
|или |основные |оборачиваем| |отрасли к |составленны|
|гарантов по|клиенты и |ость |Обязательст|смене |е документы|
|испрашиваем|поставщики |товарно-мат|ва по |стадий |на |
|ому кредиту|заемщика |ериальных |лизингу и |делового |получение |
| | |запасов |закладные |цикла и |кредита |
| | |Структура |Страхование|изменению |Соответстви|
| | |капитала |клиента, |технологии |е кредитной|
| | |Контроль за|гарантии, |Условия на |заявки |
| | |расходами, |относительн|рынке |описанию |
| | |показатели |ые позиции |рабочей |кредитной |
| | |покрытия |банка как |силы |политики |
| | |Динамика |кредитора; |Влияние |банка |
| | |цен на |судебные |инфляции на|И
| |  скачать работу |
Залог как форма обеспечения возвратности кредита |
