Главная    Почта    Новости    Каталог    Одноклассники    Погода    Работа    Игры     Рефераты     Карты
  
по Казнету new!
по каталогу
в рефератах

Роль процентной ставки как фактора обеспечивающего прибыльность

 и др.
  При определении  процентных  ставок  по  каждой  конкретной  сделке  банки
ориентируются на уровень ставок, который бы, с  одной  стороны,  не  вынудил
заемщика (кредитора) отказаться от сделки, с другой же – позволил  банку  не
только возместить свои издержки, но и получить прибыль  желательно  не  ниже
средней. Что  касается  издержек  (затрат)  банка  на  проведение  кредитных
операций, то они состоят из  двух  комплексных  групп  расходов,  каждая  из
которых включает в себя несколько элементов:
     1. Расходы по привлечению ресурсов, в том числе
     -  уплаченные  проценты  по  межбанковским  кредитам  (включая  кредиты
центрального банка) и депозитам;
     -  проценты, выплаченные предприятиям, организациям  и  учреждениям  за
хранящиеся на их расчетных и текущих счетах деньги;
     -   проценты, выплаченные по вкладам физических лиц;
     2. Расходы по обеспечению кредитной деятельности банка, в том числе:
     - расходы на  заработную  плату  сотрудников,  занятых  привлечением  и
размещением ресурсов;
     - расходы на содержание аппарата управления, включая  представительские
расходы;
     -  амортизация оборудования, машин и механизмов;
     - оплата услуг вычислительного центра,  административно  хозяйственные,
канцелярские, почтовые, телеграфные и другие расходы. Примечание.  Последние
три элемента связаны как со ссудными, так  и  со  всеми  прочими  операциями
банка.  Подсчитать  действительные  издержки  банка  не   просто.   Основные
сложности связаны со следующими обстоятельствами.
     Во-первых, межбанковские  кредиты  привлекаются  под  разные  проценты,
которые к тому же часто  пересматриваются.  Из-за  этого  приходится  делать
регулярные перерасчеты.
     Во-вторых, Центральный банк РФ  устанавливает  верхний  предел  выплаты
процентов по таким кредитам,  относимые  на  расходы  банка.  Следовательно,
проценты,   выплаченные   сверх   этого   предела,   не    исключаются    из
налогооблагаемой базы и могут покрываться лишь за счет прибыли банка.  Тогда
реальные расходы по привлечению межбанковских кредитов увеличатся  на  сумму
переплаченных сверх нормы процентов и суммы, которую дополнительно  придется
отдать в виде налогов.
     В-третьих, для расчета  реальных  расходов  и  соответственно  реальной
процентной ставки из общей суммы привлеченных и заемных средств должны  быть
вычтены все деньги, не используемые банком в его активных операциях:  суммы,
содержащиеся в фонде обязательных резервов  в  Центральном  банке  РФ  и  на
корсчете.
     В-четвертых, необходимо иметь  механизм  отнесения  общих  расходов  по
обеспечению функционирования банка на его собственно кредитную  деятельность
и соответственно правила определения величины той надбавки к  цене  кредита,
которая оправдана этими общебанковскими расходами.

                 2.2 Порядок установления процентной ставки.

   В ходе  дальнейшего  анализа  определим порядок  установления  процентной
ставки для отдельного клиента и установим  механизм  определения  кредитного
риска (кредитоспособности).  Процентная  ставка  устанавливается  на  основе
средней  ставки  кредитования,  которая  корректируется  в  зависимости   от
надежности клиента и надежности самого проекта. Средняя ставка  кредитования
зависит от  таких объективных характеристик как  уровень  инфляции,  избыток
или  недостаток  денежных  средств.  На   установление   конкретной   ставки
кредитования отдельного  заемщика  оказывает   влияние  множество  факторов,
оценка  которых  и  анализ   как   раз   и   составляет    процесс   анализа
кредитоспособности клиента. В этом процессе можно выделить три этапа:
-   формирование общего представления о клиенте,
-   анализ финансового состояния,
-   анализ кредитуемого проекта (сделки).
  На 1-м этапе происходит личное знакомство с клиентом  руководителя  банка,
начальника кредитного  отдела,  экономиста.  Здесь  оцениваются  деловые   и
личностные характеристики руководителя  и  главного  бухгалтера,  происходит
общее  обсуждение  кредитуемого проекта и  оговаривается  процентная  ставка
по кредиту.  При формировании представления о клиенте  рассчитываются  и/или
анализируются следующие показатели:
- учредительные документы;
- период функционирования предприятия;
- собственность на фонды;
- местонахождение заемщика;
- деловая активность клиента;
- рентабельность активов;
- рентабельность затрат;
- соотношение кредита и объема реализации продукции.
  Изучение учредительных документов  состоит,   прежде   всего,   из  оценки
состава  учредителей,  поскольку  значительную  роль  играет  их  репутация.
Необходимо исключить возможность кредитования ненадежных  учредителей  через
созданные ими предприятия, особенно если  у  них  имелись  факты  неплатежа,
либо имела место ликвидация предприятий данного учредителя.  Нужно  обратить
внимание на смену учредителей, в связи, с чем она  происходила.  Внимательно
издается устав и правоспособность  юридических лиц  и  их  руководителей  на
предмет возможности кредитования и осуществления кредитуемого проекта.  Если
заемщик не является собственником основных и оборотных фондов,  это  говорит
о  его  низкой  платежеспособности.  В  случае  неплатежа  могут  возникнуть
проблемы  с  истребование  кредита.  Неразвитость  банковской  информации  о
заемщиках и их контрагентах ухудшает  контроль  за  использованием  кредита.
Поэтому желательно, чтобы заемщик находился в  одном  пункте  с  банком  или
поблизости. Деловая активность  клиента  оценивается  сопоставлением   итога
баланса за определенный период.  Должен  наблюдаться  рост  баланса,  причем
темп его  роста  должен  превышать  темп  инфляции.  Рентабельность  активов
показывает  эффективность  размещения  средств  и  определяется   отношением
нераспределенной прибыли за минусом платежей в бюджет  к  итогу  баланса  за
вычетом  результата  от  реализации.  Рентабельность  затрат  отражает  долю
прибыли от каждого рубля затрат  на  производство  и  реализацию  продукции.
Показатель рассчитывается отношением нераспределенной прибыли к затратам  на
произ­водство и реализацию. Сопоставляя сумму  кредита и  объем  реализации,
положительно   оценивается   превышение   последнего   показателя.    Анализ
финансового состояния клиентов  производится  с  помощью  следующей  системы
показателей:
- обобщающий показатель платежеспособности;
- коэффициент автономии;
- коэффициент соотношения заемных и собственных средств;
- коэффициент ликвидности;
- коэффициент покрытия;
- коэффициент маневренности;
- коэффициент  обеспеченности  запасов  и  затрат  собственными  источниками
формирования;
- оборот материалов и готовой продукции;
- длительность дебиторской задолженности;
- однодневная реализация;
- прибыль;
- бюджет денежных средств.
   В  результате  расчета,  оценки  и  анализа  вышеприведенных  показателей
кредитный  работник делает  вывод о финансовом состоянии  заемщика,  которое
позволяет или не позволяет,  либо позволяет при определенных условиях  иметь
кредитные отношения. Дальнейшим этапом  анализа  является  характеристика  и
изучение  кредитуемого  проекта.   Она  производится  с   учетом   следующих
факторов:
-  Объект  кредитования.  Он  должен  соответствовать  целям  клиента,   его
производственным  интересам. С  осторожностью  следует кредитовать  проекты,
преследующие иные цели.
-   Срок   кредитования.    Для   торгово-посреднических    сделок    кредит
предоставляется   обычно   до   3-х   месяцев,    производственные   затраты
кредитуются в течение 1 года,  инвестиционные проекты - до 2 лет.
-  Размер  кредита.  Кредит  не  должен  быть  больше,  чем  необходимо  для
конкретной  сделки.   Не  должен  быть  он  и  меньше,  чтобы  не   возникла
потребность в дополнительных средствах.  Ссуда  обычно  предоставляется  при
наличии  и  собственных  вложений   клиента   в   кредитуемое   мероприятие,
поскольку  это  повышает  заинтересованность клиента.
-  Наличие  обеспечения.  Имущество  должно  быть  собственностью   клиента,
обладать  высокой ликвидностью,  покрывать кредит и проценты  по  нему  плюс
возможные издержки по реализации.
- Окупаемость  кредитуемого проекта. Проект должен  принести  прибыль,  срок
окупаемости его должен быть меньше срока погашения кредита. По завершению 3-
го этапа анализа кредитный  работник  составляет  письменное   заключение  о
возможности  кредитования  указанного  мероприятия.  Здесь   же   отражаются
результаты  анализа финансового состояния. Необходимо отметить, что по  всем
рассчитываемым коэффициентам результат сравнивается с нормативным  значением
и  отмечается  его  выполнение  или  невыполнение.  Комплексная  же   оценка
кредитоспособности производится на основе представления  о  важности  каждой
составляющей этой оценки. Такой подход к оценке  каждого  фактора  не   дает
полного  представления  о  состоянии  дел  заемщика,  поскольку  нормативные
значения одними предприятиями могут  выполняться (не выполняться) в  большей
степени, чем
другими. Важность каждого фактора в системе  показателей  кредитоспособности
также не зафиксирована,  что  не  позволяет  определить  его  роль,  и  дает
возможность маневрирования  с  целью  получения  желаемого  представления  о
клиенте. Кредитный риск не  получает  количественного  выражения  и  если  и
включается в процентную ставку, то только на уровне общих представлений.


                       2.3 Ставка как результат торга


    Поскольку   формирование   процентной   ставки   является    результатом
переговорного  процесса  между  потенциальными  кредиторами  и   заемщиками,
факторы,   влияющие   на   достижение   или   недостижение   договоренности,
характеризуют возможности каждой стороны и связи между ними. Главными  среди
них являются:
     - рентабельность заемщика;
     - стоимость привлеченных средств, а также  ценовая  структура  пассивов
банка;
     - наличие альт
12345След.
скачать работу

Роль процентной ставки как фактора обеспечивающего прибыльность

 

Отправка СМС бесплатно

На правах рекламы


ZERO.kz
 
Модератор сайта RESURS.KZ