Анализ кредитоспособности заемщика
в активе
баланса остатков денежных средств, краткосрочных и долгосрочных финансовых
вложений и, как правило, основных средств, капитальных вложений и
нематериальных активов; в пассиве баланса - итого I раздела и особенно
сумм прибыли, фондов специального назначения и целевого финансирования, а
так же доходов будущих периодов. Отрицательной оценки обычно заслуживает
резкий рост дебиторской и кредиторской задолженности в активе и пассиве
баланса. Во всех случаях отрицательно оценивают наличие и увеличение
остатков по статье “Убытки”.
Наличие убытков в предшествующем году при отсутствии их в отчетном
периоде свидетельствует о том, что организация испытывала значительные
трудности, но ей удалось их преодолеть и улучшить свое финансовое
положение. Если в предшествующие годы организация не была убыточной, а в
отчетном году в балансе отражены убытки, это означает резкое ухудшение
финансового положения организации, особенно в том случае, когда суммы
убытков показываются и на начало и на конец отчетного периода, а их размер
увеличивается. Наличие убытков и в прошедшие годы. и в отчетном году
указывает на нерентабельность данной организации. Однако важно
проанализировать их в динамике, определить сложившуюся тенденцию и выявить
причины.
Оценка динамики и структуры статей бухгалтерского баланса (табл.
4,5), а также весь последующий анализ кредитоспособности заемщика был
проведен на примере клиента Волгоградского филиала АКБ “Московский
Индустриальный Банк” ОАО “Металлсервис”. Основным видом деятельности
общества является снабженческо-сбытовые операции, изучение рынка металла,
оказание некоторых услуг потребителям (в том числе и по обменным
операциям).
таблица 4
Аналитическая группировка и
анализ статей актива баланса
|Активы баланса |Абсолютны| | | | | | | |
| |е | |Удель| |Изменени| | | |
| |величины | |ные | |я | | | |
| | | |веса | | | | | |
| |на нач. |на кон. |на |На |в абс. |в |в % |в % к |
| |пер |пер |нач. |коне|велич. |уд.|к |изм. |
| | | |пер. |ц |тыс. |вес|вели|итога |
| | | |% |пер.|руб. |ах |чене|баланс|
| | | | |% | |% |в |а |
| | | | | | | |нач.| |
| | | | | | | |года| |
|1 |2 |3 |4 |5 |6 |7 |8 |9 |
|1.1 |65888324 |65666778 |44,1 |44,1|-221546 |0 |-0,3|-57,3 |
|Иммобилизированн| | | | | | | | |
|ые активы | | | | | | | | |
|1.2. оборотные |83355808 |83190868 |55,9 |55,9|-164940 |0 |-0,2|-42,7 |
|активы | | | | | | | | |
|1.2.1. запасы и |77512073 |81732359 |51,9 |54,9|42202286|3 |5,4 |1092 |
|затраты | | | | | | | | |
|1.2.2. |5646321 |976533 |3,8 |0,7 |-4669788|-3,|-82,|-1208,|
|дебиторская | | | | | |1 |7 |3 |
|задолженность | | | | | | | | |
|1.2.3. денежные |197414 |481976 |0,2 |0,3 |284562 |0,1|144,|73,6 |
|средства | | | | | | |1 | |
|Имущество - |149244132|148857646|100 |100 |-386486 |- |-0,3|100 |
|всего | | | | | | | | |
Таблица 5
Аналитическая группировка и анализ
статей пассива баланса
|Пассив баланса |Абсолютн| | | | | | | |
| |ые | |Удель| |Изменен| | | |
| |величины| |ные | |ия | | | |
| | | |веса | | | | | |
| |на |на конец|на |На |в абс. |в |в % |в % к |
| |начало |периода |начал|коне|велич. |уд. |к |измене|
| |периода | |о |ц |тыс. |веса|вели|ниям |
| | | |перио|пери|руб. |х % |чене|итога |
| | | |да % |ода | | |в |баланс|
| | | | |% | | |нач.|а |
| | | | | | | |года| |
|1 |2 |3 |4 |5 |6 |7 |8 |9 |
|1.1 Собственный |12300749|13663069|82,4 |91,8|1362320|9,4 |11,1|3524,9|
|капитал |5 |9 | | |4 | | | |
|1.2. Заемный |26236637|12226947|17,6 |8,2 |-140096|-9,4|-53,|-3624,|
|капитал | | | | |90 | |4 |9 |
|1.2.1. |- |- |- |- |- |- |- |- |
|Долгосрочные | | | | | | | | |
|обязательства | | | | | | | | |
|1.2.2. |6400000 |1200000 |4,3 |0,8 |-520000|-3,5|-81,|-1345,|
|Краткосрочные | | | | |0 | |3 |5 |
|кредиты и займы | | | | | | | | |
|1.2.3. |19836637|11026947|13,3 |7,4 |-880969|-5,9|-44,|-2279,|
|Кредиторская | | | | |0 | |4 |4 |
|задолженность | | | | | | | | |
|Источники |14924413|14885764|100 |100 |-386486|- |-0,3|100 |
|имущества - |2 |6 | | | | | | |
|всего | | | | | | | | |
Анализ динамики и структуры статей бухгалтерского баланса,
проведенный в таблице 4 и 5 показал, что за год все имущество предприятия
снизилось на 386486 тыс. руб., что составляет 0,3% от величины в начале
года. Финансовые средства предприятия, размещенные в его активах,
распределились следующим образом: основные средства уменьшились на 0,3%,
что уменьшило все имущество на 57,3%. Запасы увеличились на 5,4 %,
дебиторская задолженность снизилась на 82,7%, денежные средства увеличились
на 144,1%. Структура актива в течение года изменилась незначительно.
Удельный вес основных и оборотных активов за год не изменился и составил
соответственно 44,1% и 55,9%. Изменения произошли в структуре оборотных
активов: увеличилась доля запасов на 3% (с 51,9% до 54,9% всего имущества),
а так же доля денежных средств на 0,1%; удельный вес дебиторской
задолженности напротив снизился на 3,1% и в конце года составил 0,7%.
За год произошли положительные изменения в источниках финансирования:
собственный капитал увеличился на 11,1%, а заемный капитал снизился на
53,4%, по сравнению с величиной в начале года. Структура пассива
качественно изменилась, а именно, значительно снизился удельный вес
привлеченных средств (на 9,4%), за счет снижения кредиторской задолженности
на 5,9% и краткосрочных займов на 3,5%. Собственные источники
соответственно увеличились на 9,4% и в конце года составили 91,8% всех
источников имущества. Заканчивая рассмотрение изменений разделов и статей
баланса, можно сделать вывод о положительных изменениях за год в динамике и
структуре статей бухгалтерского баланса.
Общий анализ баланса организации является первым этапом оценки
финансового состояния заемщика. Он позволяет дать лишь предварительную
характеристику положения организации на отчетную дату, выявить основные
проблемы и направления дальнейший более глубокой и детализированной оценки
финансового состояния.
2.2. Анализ ликвидности, финансовой устойчивости
и состояния платежно-расчетной дисциплины ссудозаемщика.
После общей характеристики финансового состояния и его изменений за
отчетный период следующей важной задачей анализа финансового состояния
является исследование показателей ликвидности и финансовой устойчивости.
Ликвидность предприятия выражается в способности своевременно и в
полном объеме провести расчеты по своим обязательствам. Анализ ликвидности
заключается в сравнении средств по активу, сгруппированными по степени их
ликвидности, с обязательствами по пассиву. В зависимости от степени
ликвидности, т.е. скорости превращении в денежные средства, текущие активы
можно разделить на три класса.
Первоклассные ликвидные средства - это денежные средства и
краткосрочные финансовые вложения (остатки денежных средств в кассе, на
расчетном, валютном, депозитном и других специальных счетах организации;
государственные краткосрочные обязательства и казначейские векселя)
Второклассные ликвидные средства (легко реализуемые требования)
представлены средствами в расчетах, для превращения которых в денежную
наличность требуется определенное время. К ним относятся дебиторская
задолженность, а так же авансы, выданные поставщикам и подрядчикам. Так как
дебиторская задолженность может включать сомнительную по характеру
погашения задолженность, то при расчете ликвидности ее надо исключить или
уменьшить сумму расче
| |  скачать работу |
Анализ кредитоспособности заемщика |
